קופת גמל

הסוגים ואיך הם עובדים בישראל

קופת גמל לקצבה היא אחת משלוש הצורות של חיסכון פנסיוני (לצד קרן פנסיה וביטוח מנהלים). שכירים מפקידים אליה דרך תלוש השכר יחד עם המעסיק, ועצמאים בעצמם, ההפקדה מזכה בניכוי ובזיכוי ממס, והכסף מיועד לקצבה מגיל הפרישה. משיכה מוקדמת שלא בתנאים שבחוק מחויבת במס של 35% לפחות. בניגוד לקרן פנסיה, אין בה ביטוח נכות ושאירים מובנה ואין ערבות הדדית.

קופת גמל להשקעה נוצרה ב-2016 ושונה לגמרי: מפקידים אליה כסף פרטי, בלי הטבת מס בהפקדה, עד תקרה שנתית לאדם (83,641 ש"ח ב-2026, מתעדכנת בינואר לפי המדד, ולכל ילד תקרה משלו). אפשר למשוך בכל עת בתשלום מס רווחי הון של 25% על הרווח הריאלי, ומי שמשאיר את הכסף ומושך אותו כקצבה חודשית אחרי גיל 60 פטור ממס רווחי הון לגמרי. אפשר לעבור בין מסלולים ובין חברות בלי אירוע מס, וזה יתרון על תיק רגיל.

דוגמה בשקלים

הורים פותחים קופת גמל להשקעה לילד ומפקידים 1,000 ש"ח בחודש במסלול מניות. בהנחת תשואה שנתית ממוצעת של 7% (הנחה לצורך הדוגמה), אחרי 20 שנה הופקדו 240,000 ש"ח והשווי הוא כ-520,000 ש"ח. אם הילד ימשוך את הכל בבת אחת, ישלם 25% על הרווח הריאלי. דוגמה שנייה: עצמאית מפקידה לקופת גמל לקצבה 20,000 ש"ח בשנה, ובזכות הניכוי והזיכוי ממס חוסכת כמה אלפי שקלים מס באותה שנה, תלוי במדרגת המס שלה, והכסף ישמש אותה כקצבה מגיל הפרישה.

מה לבדוק לפני שבוחרים

דמי ניהול: בקופות גמל יש תקרה חוקית (מההפקדה ומהצבירה), והפער בין 0.5% ל-1% בשנה על עשרות שנים הוא עשרות אלפי שקלים. מסלול השקעה: מניות לאופק ארוך, כללי או סולידי כשמתקרבים למשיכה; ברוב החברות יש גם מסלול מחקה S&P 500. תשואה: משווים מסלולים זהים לאורך חמש שנים לפחות באתר "גמל נט" של משרד האוצר, ולא לפי שנה אחת. ונזילות: גמל להשקעה נזילה תמיד, גמל לקצבה לא.

טעויות נפוצות

לבלבל בין קופת גמל לקצבה (פנסיונית, נעולה) לקופת גמל להשקעה (חופשית). לעבור את תקרת ההפקדה בגמל להשקעה: הסכום העודף מוחזר או לא נהנה מההטבה. להשאיר קופה ישנה עם דמי ניהול גבוהים במקום לנייד אותה. לבחור מסלול סולידי לילד בן שנתיים. ולמשוך מגמל לקצבה שלא כדין ולשלם 35% מס.